Pela primeira vez em 2024, em julho, os investidores estrangeiros foram compradores líquidos na bolsa de valores brasileira, com um saldo de +R$ 3,6 bilhões até o dia 29. Esse movimento causou um impacto positivo no mercado, contrariando o saldo negativo acumulado no ano, de R$ 36,5 bilhões.
De acordo com o BTG Pactual, o maior banco de investimentos da América Latina, apesar dos R$ 3,6 bilhões em investimento líquido não serem desprezíveis, eles ainda ficam abaixo dos mais de R$ 20 bilhões mensais registrados em novembro e dezembro do ano passado. Contudo, esse influxo positivo já mostra sinais de um possível novo ciclo de crescimento.
Investimentos Estrangeiros na Bolsa Brasileira
A entrada de capital estrangeiro é frequentemente usada como um indicador da saúde geral do mercado de ações. E em julho, esse movimento resultou no melhor mês do Ibovespa em 2024, com uma alta de 3,02%. No acumulado do ano, no entanto, a performance ainda é negativa, com uma queda de 4,9%.
É importante salientar que o bom desempenho registrado em julho está relacionado a fatores externos, como a queda nas taxas de longo prazo nos EUA e a expectativa de cortes de juros pelo Federal Reserve. Esses elementos são vistos como atrativos para capital estrangeiro, que busca melhores retornos em mercados emergentes, como o brasileiro.
O Que Esperar da Bolsa Brasileira em Agosto?
Embora não seja possível prever com exatidão os movimentos da bolsa de valores, as expectativas para agosto são positivas, segundo o BTG Pactual. As menores taxas de longo prazo nos EUA, combinadas com a possível flexibilização monetária naquele país, são fatores que podem continuar a atrair investimentos para o Brasil.
Além disso, o banco destaca que a crise de confiança monetária e fiscal no Brasil, que impactou negativamente o mercado desde abril, pode ser mitigada com medidas adicionais do governo. O corte de R$ 15 bilhões já anunciado ajudou, mas o mercado ainda busca mais provas de compromisso com a consolidação fiscal.
A Bolsa Brasileira Está Atraente?
Especialistas afirmam que a bolsa brasileira está em um ponto de entrada atrativo. Excluindo grandes empresas como Petrobras e Vale, as ações brasileiras estão sendo negociadas a 9,3 vezes o Preço/Lucro de 12 meses, um desvio padrão abaixo da média histórica. Isso sugere que existe espaço para valorização significativa.
- BTG Pactual: A carteira recomendada pelo banco teve um retorno de +420% desde setembro de 2009 até agosto de 2024, comparado aos 107,5% do Ibovespa.
- Empiricus: Famosa por suas análises e recomendações assertivas, a casa de análise oferece insights valiosos para investidores.
- Itaú BBA: Outro gigante do setor que costuma fornecer previsões acertadas e carteiras bem-diversificadas.
- BB Investimentos: A companhia do Banco do Brasil também tem se destacado por suas recomendações de investimentos sólidos.
- Ágora: Com análises detalhadas, a Ágora é conhecida por sua abordagem técnica e minuciosa.
- Genial: Esse grupo também apresenta uma boa leitura do mercado, oferecendo opções confiáveis.
Como Maximizar Seus Investimentos em Agosto
Para aproveitar o movimento positivo do mercado em agosto, é essencial escolher as ações certas. Analistas da Faria Lima recomendam atentar-se a empresas com fortes lucros e baixa valorização atual. Os múltiplos baixos, somados aos sólidos resultados projetados para 2024 e 2025, fazem do mercado brasileiro uma aposta interessante.
De acordo com o BTG, os lucros consolidados das empresas brasileiras, excluindo Petrobras e Vale, devem crescer 19,4% em 2024 e outros 16,4% em 2025. Resultados como esses indicam que empresas nacionais estão em uma posição sólida para enfrentar os desafios e aproveitar as oportunidades do mercado.
